這年我聽得最多的一句話就是,「阿bill,賺不少吧。」以龍年計,我的投資表現的確幾令人滿意,最多試過在2個月內賺了xxx%,應該算是一張幾令人滿意的成績表。所以今次就來總結 一下,過去一年成功的地方,以及帶大家看看新一年有沒有什麼可以大斬獲一番,好讓大家用利是錢過一個肥年。送5個利是封比大家在黎緊蛇催吉避兇,後記是個人展望。
第一封︰內地科技股,唔使四圍估 !
自聯想收購think pad,電腦市場佔有率,有增無減。 |
第二封︰奢侈品消費,信心唔細 !
上年年初我一直看好Prada(1913),在FB有提過,朋友見面閒談時會講起,受惠於內地自由行來消費,只要大家在廣東道行一次,大概會知道我一直看好的原因,結果一年間由$33一直坐飛機升到$71,回報超過110%,相比起任何一個基金經理的回報,絕對係無得輸,不過現時PE去到40倍(正常係15-20),我就覺得麻麻地...- -。不過瑞信最近出報告,支持新興市場消費概念,預計中國今年還有6%消費升幅,我覺得可信性頗高,所以百麗(1880),周生生(0116),其次周大褔(1929),這些奢侈品的消費,前景應該不錯的。第三封︰新年要向煙,酒,賭 say no !
煙酒類相對要小心,始終習李上台後大力打擊黨內的奢侈消費,提倡節儉打貪風氣,尢其是內地天價煙,茅台等的貴價煙酒就更要小心,而且內地媒體近年來很喜歡報導黨員官員等的不正常收入,所以中央把這件事看得很重,有經常往返內地的朋友告訴我,現在內地大部份政界人士設宴都好小心。賭業方面,其實內地賭業發展過去幾年不錯,但過多的競爭始終有反效果,加上內地有傳收緊對賭業中介(俗稱疊馬仔)的規管,現在玩賭業股隨時變相倒錢落海。
4. 第四封︰易守難攻 - 睇定再發功
上年的短線投資表現的確不錯,不錯到我上了報紙...><。雨潤(1068)豬肉,保利協鑫(3800)太陽能,熔盛重工(1101)造船(雨潤差了少少),但其他短短2-3個月內都有40-100%。無他,這些股份以往底子好,成交量大,市場很容易有驚喜。現在我的態度相對審慎,但傾向正面,內地滬深300升穿52周高位,3月份中國還會召開兩會會議,睇定一點再作投資也不算遲。始終在分析短線細價股的時候,大路的分析永遠派不上用場,我常用的做法是代入大戶角色,短炒上依從三個條件,1. 選一些以往表現可能極好,現在表現低殘的股票(PE/PB極低,或者比起52週高位有幾倍的折讓) ; 2.選成交量大,以防升趺時蟹住走唔到 ; 3. 升跌超過20%要即走。所以例如一眾的替代能源股份,進出口股份,頁岩氣等(由於唔係好講得買邊隻好),大家試下跟住上面條件自己意會下就自然找到,比多個提示這些股份的EBIT及ROE其實都唔錯的。
5. 第五封︰環球復甦,避美日,重中俄歐
2012是各國大選年,今年相對會較穩定,全球經濟復甦下,歐洲雖然經濟不算好,但由谷底反彈概念可以一戰,而且全球經濟回穩下,俄羅斯有望繼續上升,bloomberg的數據表示俄羅斯來年PE只是5倍,遠低於其他國家,加上俄羅斯為資源能源出口大國,來年各國恢復生產後有望加強俄羅斯出口。選擇回避美日,多數是因為他們本身政治問題,日本跟中國的關係上,還有相當的時間需要處理,短時間內注定無運行 ; 美國財政問題不大,不過叫做keep有負面消息比人炒上炒落,一個字...麻煩。
後記︰個人蛇年新希望 !
5封利是希望大家可以過開開心心過一個肥年,蘇民峰話我今年運勢不錯,財運人緣極佳,不過風水運勢這回事,還是讓自己開心一下算了,即使有好運都要為社會多多貢獻。
所以新一年我都定了不少見標給自己。第一︰我希望今年投資的回報是上年的一倍,我可是很有信心的 ; 第二︰我希望每兩星期最少有一日是貢獻給義工工作,還希望組織身邊的朋友成為義工團,多為社會服務,充實人生,有興趣同我講聲 ; 第三︰希望在趕在年底書展前出書,講講作為90後的政治觀及投資心得 ; 第四︰希望自己無論在生活的那個範疇上都更努力一點,工作多做一點,地區服務多做一點,家人朋友聯繫得好一點,還有就是blog寫多一點,最後祝大家蛇年進步,一日好過一日 ! ! !